Факторинг с регрессом и без регресса: что представляют собой, в чем разница + схемы
Факторинг и регресс
Факторинг, как и другие финансовые отношения, предполагает наличие рисков. С целью снизить последние многие факторинговые компании предлагают клиентам регрессивный факторинг.
Слово «регресс» в финансах означает обратное требование о возврате ранее уплаченной суммы.
Договор факторинга с правом регресса предусматривает право фактора (факторинговой компании или банка) при неоплате товара или услуги покупателем потребовать с поставщика возврат уже выплаченной ему суммы.
Рассмотрим, как выглядит схема работы регрессного факторинга в случае неоплаты товара покупателем:
- Поставщик осуществляет поставку товаров (оказывает услуги) на условиях отсрочки платежа покупателю и передает документы фактору.
- Фактор оплачивает часть стоимости товаров (услуг) поставщику.
- Покупатель сразу или на каком-либо из этапов перестает выполнять свои обязательства.
- Фактор имеет возможность затребовать возврат средств с покупателя или поставщика по собственному выбору.
Особенности факторинга без регресса
Факторинг без права регресса означает, что риск неоплаты товара полностью переходит на фактора. Потребовать возврата уже переведенной суммы с поставщика он не сможет. Обычно безрегрессный факторинг подразумевает меньший объем финансирования (в процентах от стоимости услуг) и более тщательный анализ покупателей фактором.
Схема работы факторинга без права регресса в случае нарушения покупателем обязательств будет следующей:
- Поставщик выполняет поставку товара или оказывает услуги согласно договору.
- Документы, подтверждающие выполнение поставщиком своих обязательств, передаются фактору.
- Фактор оплачивает часть стоимость поставки (60 — 70%).
- При отсутствии платежа фактор принимает меры по принудительному взысканию долга с покупателя.
Сравнительная таблица
Разница между факторингом с регрессом и без него очевидна. Для наглядности соберем отличия в таблице.
| Параметр | Тип факторинга | |
| С регрессом | Без регресса | |
| Основные клиенты | Любые клиенты, в т. ч. новые | Только прошедшие проверку фактором |
| Размер оплаты фактором до полного погашения долга покупателем | 90 — 95% | 60 — 70% |
| Действия фактора при отсутствии своевременной оплаты | Взыскивает оплату по своему выбору с покупателя или поставщика | Задолженность подлежит взысканию с покупателя |
| Достоинства | Быстрое согласование при минимуме бумаг, относительно низкие комиссии | Простая схема работы, минимизация рисков поставщика |
| Недостатки | Поставщик несет дополнительные риски в случае неоплаты поставки покупателем | Ограниченное число предложений на рынке, более высокие комиссии |
Как фактор снижает риски
Любой фактор заинтересован в снижении своих рисков. Это позволяет ему увеличить эффективность ведения бизнеса. Для достижения нужного эффекта банки и факторинговые компании применяют различные методы:
- Тщательная проверка контрагентов. Скрупулезно проверяются и анализируются оба участника сделки (поставщик и покупатель).
- Повышение комиссии. При наличии сомнений фактор может запросить за свои услуги более высокую плату, чтобы компенсировать риски.
- Выплата средств меньшими траншами. При сомнениях по договору факторинга выплачивается только 60 — 65% от суммы поставки, в то время как при их отсутствии фактор может сразу выплатить до 90 — 95% средств.
